Fibonacci im Trading: Retracements & Extensions erklärt

Fibonacci war der Spitzname des italienischen Mathematikers Leonardo Pisano. Er wurde 1170 in Pisa geboren. In seiner Jugend studierte er Mathematik im Hafen von Bugia (heute in Algerien gelegen). Auf seinen zahlreichen Reisen lernte er das indisch-arabische Zahlensystem kennen. In der Fibonacci-Folge ist nach 0 und 1 jede Zahl die Summe der beiden vorherigen. Wenn man die Fibonacci-Retracements in seinen technischen Analysen einsetzt, sind die dabei verwendeten Zahlen nicht die Zahlen der Fibonacci-Folge selbst. Stattdessen nutzt man die mathematischen Beziehungen zwischen den Zahlen der Folge. Wie bei den meisten technischen Indikatoren, die ich verwende, ist Fibonacci auf TradingView verfügbar.

Man zeichnet die Fibonacci-Retracement-Niveaus, indem man den höchsten und den tiefsten Punkt einer Bewegung bestimmt. Das erzeugt ein Raster, das die Fibonacci-Niveaus horizontal markiert. Diese horizontalen Linien dienen dazu, Umkehr- und Trendzonen zu identifizieren. Kreuzt man sie mit unseren Support- und Resistance-Zonen, findet man Konfluenzpunkte und damit interessante, effiziente Signale! Fibo ist alles andere als ein zu vernachlässigendes Tool … Wenn ich einen Blick in mein Trading-Journal werfe, denke ich, dass über die Hälfte meiner technischen Analysen die Fibonacci-Folge einbeziehen. Sie ist eine perfekte Ergänzung zu den Price-Action-Methoden.

Fibonacci: Die Folge und der Goldene Schnitt

Der Goldene Schnitt (auch goldene Teilung, goldenes Verhältnis oder göttliche Proportion genannt) ist ein Verhältnis, das ursprünglich in der Geometrie definiert wurde als das einzige Verhältnis a/b zwischen zwei Längen a und b, bei dem das Verhältnis der Summe a + b beider Längen zur größeren Länge (a) gleich dem Verhältnis der größeren Länge (a) zur kleineren (b) ist.

Diese irrationale Zahl ist die einzige positive Lösung der Gleichung φ ² = φ + 1. Sie beträgt: 1,618

Dieser Wert 1,618 wird der Goldene Schnitt genannt.

1202, bei seiner Rückkehr nach Italien, veröffentlichte Fibonacci seine Entdeckungen im Liber Abaci. In diesem Buch wird die Zahlenfolge beschrieben, die seinen Namen tragen wird: 0, 1, 0+1, 1+1, 1+2, 2+3, usw.

Also: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, usw.

Diese Folge wächst sehr schnell bis ins Unendliche. Jede Zahl ist ungefähr 1,618-mal größer als die vorherige. Diese göttliche Proportion taucht auf mysteriöse Weise in der Natur, in der Architektur, in der Malerei und sogar in der Biologie auf. Man findet sie zum Beispiel in der Struktur des Parthenon, in Heliotropen, in Rosenblättern usw. wieder.

Fibonacci: Wie man die Folge in der technischen Analyse nutzt

Im Trading sind die bei den Fibonacci-Retracements verwendeten Zahlen nicht die Zahlen der gleichnamigen Folge. Die Retracements leiten sich aus den mathematischen Beziehungen zwischen den Zahlen der Folge ab. Teilt man eine Zahl der Fibonacci-Reihe durch die darauffolgende Zahl, erhält man die berühmte göttliche Proportion von 61,8 %

Die Niveaus werden bestimmt, indem man die Hoch- und Tiefpunkte in einem Chart nimmt und die wichtigsten Fibonacci-Ratios von 23,6 %, 38,2 % und 61,8 % markiert. Die horizontalen Linien dienen dazu, mögliche Preisumkehrpunkte zu identifizieren. Das 50-%-Retracement-Niveau ist normalerweise im Raster der Fibonacci-Niveaus enthalten, die mithilfe einer Software gezeichnet werden können, die die Preisaktion eines Assets in einem Chart darstellt, wie Tradingview. Das 50-%-Retracement-Niveau entspricht keiner Fibonacci-Zahl. Trader betrachten es jedoch im Allgemeinen als wichtiges potenzielles Umkehrniveau. Man findet es insbesondere in der Dow-Theorie, aber auch in den Arbeiten von W.D. Gann. Im Range-Trading nutze ich es oft, um die "Mid-Range" zu bestimmen.

Ein essenzielles Tool für die Trading-Strategie

Man nutzt regelmäßig die Fibonacci-Retracements bei der Erstellung von Trading-Strategien zur Trendfolge. In diesem Zusammenhang beobachten Trader ein Retracement, das innerhalb eines Trends abläuft, und versuchen, mithilfe der Fibonacci-Niveaus risikoarme Einstiege in Richtung des ursprünglichen Trends zu finden. Trader, die diese Strategie nutzen, erwarten, dass ein Preis mit hoher Wahrscheinlichkeit an den Fibonacci-Niveaus in Richtung des ursprünglichen Trends abprallt.

Die Beobachtung mehrerer technischer Hinweise zusammen mit der Tatsache, dass der Preis ein Fibonacci-Niveau erreicht, erhöht die Wahrscheinlichkeit einer Trendumkehr. Die von Kerzenformationen, Trendlinien, Volumen, Momentum-Oszillatoren und gleitenden Durchschnitten gebildeten Chartmuster sind die wichtigsten technischen Indikatoren, die zusammen mit den Fibonacci-Niveaus verwendet werden. Je mehr Indikatoren das von dem Retracement-Tool angezeigte Umkehrsignal bestätigen, desto wahrscheinlicher ist es, dass diese Umkehr tatsächlich eintritt.

Trader nutzen die Fibonacci-Retracements bei zahlreichen Finanzinstrumenten, insbesondere bei Aktien, Rohstoffen und dem Devisenhandel (Forex). Sie setzen sie auf unterschiedlichen Zeitrahmen ein: monthly, weekly, daily … Wie bei anderen technischen Indikatoren ist der Vorhersagewert jedoch proportional zum verwendeten Zeitrahmen. Je größer der Zeitrahmen, desto besser die Vorhersage. Ein Retracement von 38,2 % auf einem Chart im weekly-Zeitrahmen ist zum Beispiel ein viel stärkeres Signal als ein Retracement von 38,2 % auf einem Chart mit Fünf-Minuten-Kerzen.

Fibonacci | Wie nutzt man die Extensions?

Profis nutzen Fibonacci, um potenzielle Support- oder Resistance-Zonen vorherzusagen. Sie können auch bei einem "Pullback" vor der Fortsetzung des Trends in den Markt einsteigen. Die Fibonacci-Extensions ermöglichen es ihnen dann, erreichbare Gewinnziele zu definieren. Diese Extensions bestehen aus Niveaus, die über das Standardniveau von 100 % hinaus projiziert werden. Trader nutzen sie, um die Preisaktion in einem Aufwärts- oder Abwärtstrend zu antizipieren und potenzielle Zonen für "Take-Profit" oder "Stop-Loss" zu bestimmen. Die wichtigsten Fibonacci-Extension-Niveaus sind 161,8 %, 261,8 % und 423,6 %. Ich erinnere daran, dass ich für die praktische Anwendung der Fibonacci-Folge ein kostenloses Youtube-Training erstellt habe, das unten verfügbar ist.

Fibo | Mein Fazit

Die Fibo-Folge zeigt oft Umkehrpunkte mit verblüffender Präzision an: regelmäßig "passt es haargenau"! Sie sind jedoch schwieriger zu traden, als es scheint. Das Festlegen dieser Niveaus wird erst im Rahmen einer umfassenderen Strategie wirklich effektiv. Idealerweise sucht diese Strategie die Konfluenz mehrerer Signale, ein Bündel von Hinweisen, das potenzielle Umkehrzonen identifizieren soll. Das bietet risikoarme Einstiege mit hohem Renditepotenzial! Wenn dir die Theorie gefallen hat, wird dir die Praxis genauso gefallen!

Ein Pullback an ein Fibonacci-Niveau liefert den Ort, der Stop darunter liefert das Risiko — die Positionsgröße dagegen wird berechnet. Genau darum geht es im Guide zu Trade Assistant für alle, die auf MT4/MT5 traden.

Fibonacci: Das ist auch mein meistgesehenes Tutorial auf Youtube!