Kurz gesagt: Hier ist meine Auswahl der 10 (+1 Bonus) besten Trading-Bücher, sortiert vom prägendsten bis zum technischsten Titel. Dabei sind Autobiografien von Legenden (Jesse Livermore), Interview-Reihen mit großen Tradern (Jack Schwager), Standardwerke zur Trading-Psychologie (Mark Douglas, Morgan Housel) und konkrete Methoden (Van Tharp, Linda Raschke). Ob du gerade anfängst oder deine Technik verfeinern willst – in diesem Ranking ist garantiert ein Titel für dich dabei.
Ein gut gewähltes Trading-Buch kann deinen Blick auf die Märkte komplett verändern – egal ob es darum geht, die psychologischen Aspekte des Tradings zu meistern oder deine technischen Fähigkeiten zu verfeinern. Hier ist mein Ranking der besten Trading-Bücher, die ich im Laufe der Jahre gelesen habe. Ehrlich gesagt habe ich Hunderte davon verschlungen, denn ich liebe das Lesen, besonders wahre Geschichten. Ich liebe es, die Werdegänge von Menschen wie dir und mir zu lesen, die an den Finanzmärkten Erfolg hatten.
Diese Favoriten sind mir sehr wertvoll und haben meine Sicht auf das Trading geprägt. Unten findest du ihre Zusammenfassungen. Ich hoffe, sie motivieren dich, die Bücher selbst zu lesen. Aber Achtung: Eine Zusammenfassung reicht nicht, um wirklich in die Welt des Tradings einzutauchen. Wenn du tiefer einsteigen willst, empfehle ich dir außerdem unsere Guides zu den Trading-Grundlagen und zum Risikomanagement. In dieser Auswahl findest du lehrreiche Trader-Geschichten. Jeder kann in die Psychologie erfolgreicher Geschäftsleute und Trader eintauchen. Du entdeckst außerdem Bücher über Methode und Technik rund ums Trading. Einige davon lese ich immer wieder gern. Manche sogar mindestens einmal im Jahr.
Übersichtstabelle: die besten Trading-Bücher
| Buch | Autor | Thema | Niveau |
|---|---|---|---|
| Reminiscences of a Stock Operator | Edwin Lefèvre | Wahre Geschichte, Psychologie | Alle Niveaus |
| Magier der Märkte | Jack Schwager | Interviews, Methode | Fortgeschrittene |
| Hedge Fund Market Wizards | Jack Schwager | Interviews, Hedgefonds | Fortgeschrittene |
| Das Geheimnis großer Trader | Jack Schwager | Interviews, Prinzipien | Einsteiger |
| Rich Dad Poor Dad | Robert T. Kiyosaki | Private Finanzen | Einsteiger |
| Über die Psychologie des Geldes | Morgan Housel | Psychologie des Geldes | Alle Niveaus |
| Super Trader | Van K. Tharp | System & Mindset | Fortgeschrittene |
| Trading in the Zone | Mark Douglas | Trader-Psychologie | Alle Niveaus |
| One Good Trade | Mike Bellafiore | Prop-Trading | Profis |
| Street Smarts | L. Raschke & L. Connors | Swing-Trading, Methode | Profis |
| Long-Term Secrets to Short-Term Trading (Bonus) | Larry Williams | Kurzfristiges Trading | Profis |
Die 10 besten Trading-Bücher: mein Captain-Ranking
Trading-Buch Nr. 1 | Reminiscences of a Stock Operator — Edwin Lefèvre
Reminiscences of a Stock Operator von Edwin Lefèvre ist eine romanhafte Autobiografie, die auf dem Leben von Jesse Livermore (1877-1940) basiert. Er war ein Pionier des Daytradings und einer der größten Investoren aller Zeiten. Auf seinem Höhepunkt im Jahr 1929 besaß Livermore 100 Millionen Dollar. In heutigen Dollar entspricht das rund 1,5 Milliarden. Das machte ihn damals zu einem der reichsten Menschen der Welt.
Das Buch beginnt mit einer Serie von Artikeln, die 1922 und 1923 in der Saturday Evening Post veröffentlicht wurden. Sie zeichnen im Grunde die Geschichte von Livermores Aufstieg nach. Vom Trading in den "Bucket Shops" über die Spekulation am Markt und seine Rolle als Market Maker oder Marktmanipulator bis hin zum "Boy Plunger" der Wall Street, wo er zweistellige Millionenbeträge in Dollar gewann und wieder verlor… Dieser Klassiker der amerikanischen Börsenliteratur bietet bis heute großen Mehrwert: die Kunst und die Psychologie des Tradings und der Spekulation.
Es ist eines der meistgelesenen und meistempfohlenen Investment-Bücher aller Zeiten.
Edwin Lefèvre (1871-1943) war ein amerikanischer Journalist, Schriftsteller und Diplomat, der vor allem für seine Texte über die Wall Street bekannt ist, allen voran Reminiscences of a Stock Operator (1923). Er begann seine Karriere als Journalist und wurde später auch Börsenmakler. Edwin Lefèvres erste Kurzgeschichten erschienen unter dem Titel Wall Street Stories (1901), gefolgt von mehreren Romanen über Geld und Finanzen. 1909 wurde Lefèvre von Präsident Howard Taft zum Botschafter der Vereinigten Staaten ernannt und war auf Posten in Italien, Frankreich und Spanien tätig. 1913 kehrte Lefèvre in sein Haus in Vermont zurück, wo er wieder Romane schrieb und Kurzgeschichten für Magazine wie The Saturday Evening Post und McClure's verfasste.
Trading-Buch Nr. 2 | Magier der Märkte — Jack Schwager
Wie haben einige der erfolgreichsten Trader innerhalb eines Jahres – manchmal sogar innerhalb weniger Stunden – Millionen von Dollar angehäuft? Beherrschen sie eine unbezahlbare Magie, oder sind sie einfach die glücklichen Gewinner einer zufälligen Markt-Lotterie, die nur wenige Spieler außergewöhnlich reich werden lässt? Was sind die Geheimnisse ihres unglaublichen Erfolgs?
Marktexperte Jack D. Schwager interviewt die besten Trader auf den unterschiedlichsten Märkten und stellt fest: Eine interessante Kombination aus Methode und mentaler Haltung ist dafür maßgeblich verantwortlich. Er porträtiert diese außergewöhnlichen Trader so, dass der Leser einen Einblick in ihre Arbeitsweise bekommt.
Mit Magier der Märkte kannst du in die Köpfe dieser professionellen Trader eintauchen. Das Buch geht den Kernelementen ihres Erfolgs auf den Grund: die verschiedenen Ansätze auf den unterschiedlichen Märkten, die Trading-Regeln, an die sich jeder von ihnen hält, und persönliche Ratschläge für andere Trader.
Verstehe, worauf es ankommt, um ein erfolgreicher Trader zu werden – und höre es direkt aus dem Mund derer, die es geschafft haben.
Trading-Buch Nr. 3 | Hedge Fund Market Wizards — Jack Schwager
Faszinierende Einblicke in die Welt der Hedgefonds-Trader, die die Märkte konstant outperformen – in ihren eigenen Worten.
Jack Schwager – Bestsellerautor, Investment-Experte und Wall-Street-Theoretiker – nimmt uns mit hinter die Kulissen der Hedgefonds-Welt, erzählt aus der Sicht von fünfzehn Tradern, die die Märkte immer wieder geschlagen haben. Hedge Fund Market Wizards erforscht, was einen großen Trader zu einem großen Trader macht, und gewährt dem Leser einen seltenen Einblick in die Trading-Philosophie und die erfolgreichen Methoden einiger der profitabelsten Köpfe der Hedgefonds-Branche.
Das Buch enthält exklusive Interviews mit fünfzehn der brillantesten Hedgefonds-Trader und zeigt, was sie im Laufe ihrer Karriere gelernt haben. Mit dabei sind Gespräche mit Jamie Mai, Joel Greenblatt, Michael Platt, Ray Dalio, Colm O'Shea, Ed Thorp und vielen anderen. Es vermittelt vierzig Schlüssellektionen für Trader.
Nach Stock Market Wizards, New Market Wizards und Market Wizards ist dies der vierte Band der beliebten Bestseller-Interviewreihe mit Börsenexperten von Investment-Guru Jack Schwager.
Als ehrliche Bilanz der Erfolge und Misserfolge jedes einzelnen Traders – in deren eigenen Worten – zeigt das Buch, was sich von jedem von ihnen lernen lässt, und präsentiert zudem vierzig zentrale Lektionen – von der Suche nach einer Trading-Methode, die zur Persönlichkeit des Anlegers passt, bis zum Wert der Diversifikation –, die Investment-Profis auf der ganzen Welt in ihrer eigenen Karriere anwenden können.
Hedge Fund Market Wizards bündelt die Weisheit der wahren Meister der Märkte und ist eine Sammlung zeitloser Erkenntnisse darüber, was es braucht, um in der Welt der Hedgefonds zu traden.
Trading-Buch Nr. 4 | Das Geheimnis großer Trader — Jack Schwager
Jeder ist beeindruckt von den bemerkenswerten Gewinnen mancher Trader – etwa von dem, der in 16 Jahren einen Gewinn von 250.000 % erzielte! Gleichzeitig sind die Risiken des Tradings enorm, und es kann so wirken, als sei dieses Feld nur einer Handvoll Menschen vorbehalten.
In Das Geheimnis großer Trader entschlüsselt Jack D. Schwager die Rätsel des Tradings und zeigt, dass jeder in diesem Feld erfolgreich sein kann. Schwager, Leiter für Research und Trading-Strategien bei Prudential Securities, vertritt die Ansicht, dass nur die Erfahrung die entscheidenden Fähigkeiten liefern kann, die man für den Erfolg im Trading braucht. Deshalb widmet er sich in akribischen Interviews der Geschichte von fünfzehn bemerkenswerten Tradern. Aus deren Erfolgen und Misserfolgen leitet der Autor die grundlegenden Prinzipien ab, die jeder Trader befolgen sollte. Die Psychologie dieser Meister der Finanzwelt lehrt uns, wie man den Markt liest und im entscheidenden Moment handelt. Er betont zum Beispiel, dass der Versuch, Verluste wieder hereinzuholen, in einem massiven Verlust enden kann, wenn ein Trader kleine Verluste nicht akzeptiert. Unterm Strich ist es ein zugängliches Buch, das uns die Finanzwelt auf unterhaltsame Weise näherbringt.
Trading-Buch Nr. 5 | Rich Dad Poor Dad — Robert T. Kiyosaki
Der berühmte Klassiker der privaten Finanzen Rich Dad Poor Dad, erstmals 1997 veröffentlicht, feierte im April 2022 sein 25-jähriges Jubiläum und gilt bis heute als das beste Buch über private Finanzen, das je geschrieben wurde. Obwohl seit der Erstveröffentlichung ein Vierteljahrhundert vergangen ist, blieb das Buch weitgehend unverändert – ein Beleg für seine Relevanz, auch wenn sich die Welt um uns herum rasant wandelt. Da Geld ein zentraler Bestandteil unseres Lebens bleibt, sind die Botschaften in Robert Kiyosakis gefeiertem Werk aktueller denn je.
Zum Jubiläum wurde ein Abschnitt über die Bedeutung wichtiger Meilensteine ergänzt und einige der Infokästen wurden überarbeitet – die großen Prinzipien bleiben jedoch dieselben und zeigen weiterhin, dass dieses Buch nichts von seiner Gültigkeit verloren hat.
Es ist bemerkenswert, dass der Inhalt dieses Buches seit der Erstveröffentlichung unverändert geblieben ist, obwohl ein Jubiläum nach dem anderen gefeiert wird. Auch die Infokästen, die für die Ausgabe zum 20-jährigen Bestehen hinzugefügt worden waren, wurden seither aktualisiert – doch die Grundwerte, die schon frühere Generationen schätzten und an die Jüngeren weitergaben, sind noch immer dieselben. Diese Prinzipien betonen, wie wichtig es ist, die Kontrolle über die eigenen Finanzen zu übernehmen und das Beste aus den Chancen zu machen, die das Leben uns bietet.
Orientierungspunkte sind wichtig, damit Menschen auf der ganzen Welt sich an Vergangenes erinnern, ihre Fortschritte messen, aus Erfahrungen lernen und Erfolge würdigen können. Erst durch solche Orientierungspunkte gewinnt unser Leben an Sinn.
Trading-Buch Nr. 6 | Über die Psychologie des Geldes — Morgan Housel
In seinem Buch Über die Psychologie des Geldes erforscht Morgan Housel die psychologischen Aspekte des Geldes und die Art, wie es unser Leben beeinflusst. Housel untersucht dabei ganz konkret, wie Geld unsere Gedanken, Gefühle und Verhaltensweisen prägen kann. Er legt nahe, dass das Verständnis der Verbindung zwischen unserer Psyche und unseren Finanzen entscheidend ist, um kluge finanzielle Entscheidungen zu treffen.
Das Buch behandelt eine Vielzahl von Themen – darunter die Bedeutung, die eigene Beziehung zum Geld zu verstehen, die Rolle des Geldes in Beziehungen, die Psychologie von Schulden und Konsum sowie die Auswirkungen von Geld auf die mentale Gesundheit. Housel zeigt, wie Geld sowohl als Werkzeug zur Problemlösung als auch als Stressquelle betrachtet werden kann. Er ermutigt seine Leser, ehrlich auf ihre Beziehung zum Geld zu blicken und zu hinterfragen, wie sich ihre Ausgabegewohnheiten, ihre finanziellen Entscheidungen und mehr auf ihr Leben auswirken können. Housels Ideen können den Lesern helfen, fundiertere Entscheidungen in Bezug auf ihre Finanzen zu treffen und ihre Beziehung zum Geld besser zu verstehen.
Trading-Buch Nr. 7 | Super Trader — Van K. Tharp
In seinem Buch Super Trader stellt Van K. Tharp detaillierte Strategien vor, die Tradern helfen, den Markt zu meistern, und gibt einen umfassenden Überblick über die Psychologie und die Mechanismen des Tradings. Das Buch beginnt mit den Grundlagen des Tradings, etwa den verschiedenen Markttypen und dem Unterschied zwischen Investieren und Spekulieren. Es liefert Ratschläge, wie du einen Trading-Plan entwickelst und Werkzeuge wie die technische und fundamentale Analyse einsetzt. Übrigens ein hervorragender Einstieg, wenn du dein eigenes Trading-System aufbauen willst – von A bis Z.
Anschließend widmet er sich der psychologischen Seite des Tradings und hilft den Lesern, ihre eigenen Ängste und Vorurteile zu verstehen. Außerdem behandelt Super Trader den Einfluss von Nachrichten auf die Märkte und die Wahl des richtigen Brokers — für Krypto-Trader zählen solide und regulierte Plattformen wie OKX zu den empfohlenen Referenzen — und gibt Ratschläge zur schwierigen Kunst der Positionsgrößenbestimmung. Zum Schluss bietet das Buch eine Reihe von Fallstudien, um die behandelten Prinzipien zu veranschaulichen. Insgesamt ist dieses Buch eine unschätzbare Ressource für jeden Trader, der sein Trading auf das nächste Level bringen will. Mit seinen umfassenden Ratschlägen und praxisnahen Strategien wird es Tradern mit Sicherheit helfen, ihren Erfolg zu maximieren.
Trading-Buch Nr. 8 | Trading in the Zone — Mark Douglas
Trading in the Zone von Mark Douglas ist ein umfassender Leitfaden für den Erfolg an den Finanzmärkten. Es deckt ein breites Themenspektrum ab – von Grundlagen wie Risikomanagement und Trading-Psychologie bis hin zu Systemen und der Chance-Risiko-Analyse. Das Buch soll Tradern aller Erfahrungsstufen helfen, den Markt besser zu verstehen und mit mehr Selbstvertrauen zu handeln.
Außerdem bietet es eine Schritt-für-Schritt-Anleitung zur Erstellung eines Trading-Plans und zum Money Management sowie eine Schritt-für-Schritt-Begleitung durch einen kompletten Trade. Darüber hinaus behandelt es eine Reihe weiterer Themen, etwa den Unterschied zwischen Glücksspiel und Trading, die Bedeutung von Disziplin und Konstanz sowie den Einfluss der Emotionen auf das Trading. Trading in the Zone ist eine unschätzbare Ressource für Trader aller Niveaus, denn es bietet eine Fülle an Informationen und Strategien, deren Erlernen durch reine Erfahrung Jahre dauern kann.
Trading-Buch Nr. 9 | One Good Trade — Mike Bellafiore
Mike Bellafiores Buch One Good Trade (Inside the Highly Competitive World of Proprietary Trading) ist eine hervorragende Ressource für alle, die die Strategien und Techniken professioneller Trader lernen wollen. Das Buch ist in sieben Teile gegliedert, die Themen wie Ordertypen, Strategien, Risikomanagement und Trading-Psychologie abdecken. Bellafiore legt die Grundprinzipien des Tradings dar und gibt Ratschläge, mit denen Trader ihre Performance verbessern können. Er betont die Bedeutung von Disziplin und Risikomanagement und schlägt eine Reihe von Strategien vor, mit denen Trader ihre Risiken reduzieren können.
Über das ganze Buch hinweg erklärt er, wie man in Phasen hoher Marktvolatilität konzentriert und diszipliniert bleibt. Bellafiore geht auch auf die Trading-Psychologie ein und spricht über die Angst und die Gier, die diese Tätigkeit oft begleiten. Er teilt seine eigenen Erfahrungen und gibt Tipps, wie man in potenziell stressigen Situationen ruhig und objektiv bleibt. Die Disziplin, die er predigt, will täglich gepflegt werden: Dafür gibt es nichts Besseres, als ein Trading-Journal zu führen, um die eigenen Entscheidungen mit kühlem Kopf zu analysieren. Dieses Buch ist perfekt für alle, die in das Prop-Trading einsteigen wollen. Es ist ebenso nützlich für erfahrene Trader, die ihre Fähigkeiten verfeinern und sich einen Vorteil am Markt verschaffen wollen. Für alle, die auf das nächste Level wollen, ist One Good Trade eine Pflichtlektüre.
Trading-Buch Nr. 10 | Street Smarts — Linda B. Raschke & Laurence A. Connors
Dieses 1996 erschienene, 245 Seiten starke Handbuch von Larry Connors und Linda Raschke gilt vielen als eines der besten Bücher, die je über das Futures-Trading geschrieben wurden. Fünfundzwanzig Jahre gemeinsamer Trading-Erfahrung werden offengelegt, während du 20 ihrer besten Strategien lernst.
Zu den Methoden, die du darin lernst, gehören:
- Swing Trading – das Rückgrat von Lindas Erfolg. Du lernst nicht nur genau, wie Swing Trading funktioniert, sondern auch spezielle fortgeschrittene Techniken, die nie zuvor veröffentlicht wurden!
- News – Zu den enthüllten Strategien gehört eine Intraday-News-Strategie, mit der sie die Herde ausnutzt, wenn um 8:30 Uhr die Wirtschaftsberichte veröffentlicht werden. Diese Strategie wird besonders Anleihen- und Devisen-Tradern gefallen.
- Mustererkennung und Pattern Trading – Du lernst einige der besten kurzfristigen Setup-Muster, die es gibt. Larry und Linda zeigen dir außerdem, wie sie diese Muster mit anderen Strategien kombinieren, um explosive Bewegungen zu identifizieren.
- ADX – Unserer Meinung nach ist der ADX einer der stärksten und zugleich am meisten missverstandenen Indikatoren unter Tradern. Jetzt enthüllen die beiden zum ersten Mal eine Handvoll kurzfristiger Trading-Strategien, die sie in Kombination mit diesem Indikator einsetzen.
- Volatilität – Du lernst, wie du Märkte erkennst, die kurz vor der Explosion stehen, und wie du diese spannenden Situationen handelst.
- Außerdem findest du Kapitel über Volatilitäts-Trading, Crabel-Trading, das Trading des Smart Money Index, das Trading von Gap Reversals, ein Spezialkapitel über professionelles Money Management und weitere Trading-Strategien!
Bonus | Long-Term Secrets to Short-Term Trading — Larry Williams
Der äußerst populäre Marktguru aktualisiert seine beliebte Trading-Strategie für eine Welt nach der Krise.
Von Larry Williams, einem der beliebtesten und angesehensten technischen Analysten der letzten Jahrzehnte, liefert Long-Term Secrets to Short-Term Trading in der zweiten Auflage den nötigen Fahrplan für ein gesundes und rentables kurzfristiges Trading in einer Wirtschaft nach der Krise. In dieser aktualisierten Ausgabe teilt Williams seine langjährige Erfahrung als äußerst erfolgreicher kurzfristiger Trader und beleuchtet zugleich die Vor- und Nachteile eines Unterfangens, das sehr fordernd, aber potenziell äußerst lohnend sein kann.
Fazit: Mit welchem Trading-Buch solltest du anfangen?
Das war mein Captain-Ranking. Wenn ich einen Startpunkt empfehlen müsste: Beginne mit Reminiscences of a Stock Operator für die Leidenschaft und die Geschichte, dann Trading in the Zone und Über die Psychologie des Geldes für das Mindset, bevor du dich an die technischeren Methoden von Van Tharp und Raschke & Connors wagst. Denk daran: Kein Buch ersetzt die Praxis. Kombiniere diese Lektüre mit unseren kostenlosen Trading-Guides, einem konsequent geführten Trading-Journal und einem echten Risikomanagement – dann verwandelst du dieses Wissen in konkrete Ergebnisse. Viel Spaß beim Lesen und gute Trades!
