Order Flow | Formation Trading Gratuite

Le concept d’ Order Flow, tout comme celui d’ Order Block, fait partie du système de trading développé par ICT : les smart money concepts (SMC). Or il s’agit d’un des concepts SMC que j’exploite le plus; voici donc ma formation Order Flow totalement gratuite !

Au passage, je rappelle que j’utilise surtout Exochart afin d’analyser l’ Order Flow mais vous pouvez également utiliser Quantower.

Enfin, si vous maitrisez déjà la théorie je vous invite ce dimanche 7 avril afin d’assister à mon second webinaire sur l’ Order Flow, durant lequel je vous proposerai quelques stratégies clé en main directement liées à l’analyse et l’interprétation de cet outil et indicateur technique.

1. Order Flow Définition
2. Lecture & Interprétation de l’ OF
3. Order Flow : le Trading, la Pratique
4. Footprint charts
5. Order Flow et Analyse Technique
6. Analyse de l’Order Flow : Les avantages
7. Order Flow : Mon Avis

Order Flow Définition

Flux d’ Ordre est la traduction française d’ Order Flow. Lors de l’analyse de l’order flow, les graphiques montrent les volumes négociés en fonction de l’offre et de la demande, et pas seulement en fonction du prix. Par conséquent, au lieu de voir uniquement les prix auxquels les trades ont été passés, nous pouvons voir également le volume des trades aussi bien à l’achat qu’à la vente.

Puisqu’elle repose sur des données actuelles, l’analyse du flux d’ordres a l’avantage de fournir des informations précieuses sur les conditions et la psychologie du marché. Elle fournit également une aide pour la confirmation des sommets et des creux, nous aide à voir où l’offre et la demande ont changé, et plus encore. 

O.F & Day Trading Stategy

Un graphique traditionnel en chandeliers japonais ne trace que le mouvement des prix, montrant les prix d’ouverture et de clôture, les mèches hautes et basses pour une unité de temps donnée. Un diagramme d’order flow, en revanche, indique également les montants achetés et vendus. En d’autres termes, vous pouvez clairement voir la force des vendeurs et des acheteurs.

Order Flow Trading

Les partisans de l’analyse de l’order flow estiment qu’un trader doit se concentrer sur la façon dont le marché évolue et ne pas se laisser distraire par des données fondamentales externes.

Par exemple, l’analyse fondamentale peut faire des prédictions efficaces sur le long terme, mais elle peut être totalement fausse sur le court terme. Par conséquent, si nous souhaitons trader les mouvements à court terme sur les marchés nous ne devons pas nous fier aux données fondamentales, notamment celles fournies par les médias généralistes et financiers.

Order Flow : Lecture & Interprétation

Le trading en fonction de l’order flow (order flow trading = OFT) consiste à observer et analyser le flux (flow) des ordres de trading afin d’anticiper les mouvements de prix. En d’autres termes, l’analyse de l’order flow nous permet de voir comment les autres traders se positionnent à l’achat ou à la vente.

Le trading en fonction de l’order flow est également appelé « tape reading » ou analyse de l’order flow.

L’analyse de l’order flow nous aide à reconnaître les dernières données du volume d’achat et de vente et nous permet de nous focaliser sur l’étude de la Price Action par l’analyse des variations des chandeliers japonais : l’analyse de la Price Action en fonction de l’order flow nous fournit ainsi de nombreuses informations utiles.

En fait, nous pouvons considérer le trading en fonction de l’order flow (OTF) comme un système de trading fondé sur le volume.

Un diagramme d’order flow vous montrera exactement combien d’ordres d’achat et de vente ont été exécutés à chaque niveau de prix.

La profondeur de marché (DOM) montrera l’intention des acheteurs et des vendeurs. Cependant, lorsque ces ordres d’achat et de vente se transforment en ordres de marché et sont exécutés, cela se transcrit sur le graphique (chart) des prix.

Pour aller plus loin, il est essentiel de bien maîtriser deux compétences, à savoir :

• La lecture de l’order flow.
• Le trading de l’order flow.

Order Flow : le Trading, la Pratique

Dans l’analyse technique classique, il s’agit de rechercher des zones ou des niveaux de prix à trader. En revanche, dans l’analyse de l’order flow, nous cherchons des indices sur le meilleur moment pour trader et le prix optimal pour le faire.

Le trading en fonction de l’order flow (OTF) peut nous donner des informations sur :

• Les gros ordres d’achat et de vente susceptibles d’influencer le prix du marché.
• Le momentum des achats et des ventes.
• Le flux de liquidité en fonction de la taille des ordres d’achat et de vente : petite, moyenne ou grande.
• L’affaiblissement du momentum : lorsque l’order flow se tarit, cela peut signaler un renversement de prix.
• La chasse aux stops (Stop hunting).
• L’endroit (sur le chart) où les acheteurs et/ou les vendeurs sont piégés.

Order Flow Trading & Footprint charts

Un graphique d’empreintes, appelé aussi Footprint Chart en anglais, nous permet de voir la quantité de volume négocié à des prix spécifiques dans un chandelier japonais. En d’autres termes, avec un graphique d’empreinte, nous pouvons voir à l’intérieur de chaque bougie et déterminer exactement comment les ordres d’achat et de vente ont été passés et à quel prix.

Les graphiques d’empreintes (FPC) mettent en évidence le niveau d’agressivité des acheteurs et des vendeurs. Leur analyse permet de voir où se trouve le gros stock d’ordres et de le comparer à ce que fait le marché.

Footprint charts

C’est la trace des transactions qui se sont effectivement produites qui montre l’état actuel du marché, non celle des transactions annoncées (ordres à cours limité ou limit orders) c-à-d susceptibles de se produire si un certain prix est atteint.

L’essence du trading en fonction de l’order flow (OTF) est de réagir en fonction de l’action des marchés, ce qui est illustré par le volume quotidien tradé.

En fait, ce que nous voyons sur le graphique d’empreintes (FPC), ce sont tous les ordres exécutés au prix du marché. Cela peut nous aider à comparer le volume de l’offre au volume de la demande et à évaluer si ce sont les acheteurs ou les vendeurs qui contrôlent le marché.

Ensuite, il s’agit de savoir comment interpréter les graphiques d’empreintes (FPC) selon notre stratégie de trading en fonction de l’order flow (OFT).

Stratégie de Trading | OF + interprétation FPC

Utilisation des graphiques d’empreintes (FPC)

• L’utilisation de ces graphiques nous aide à développer une vision plus complète du marché.
• Les graphiques d’empreintes (FPC) contiennent toutes les données relatives au prix et à l’order flow (volume).
• Pour chaque barre et chaque niveau de prix, le graphique d’empreintes (FPC) affiche le volume tradé à chaque prix.

Concepts clés du trading en fonction de l’order flow (OFT)

Chaque graphique d’empreintes (FPC) comporte trois données essentielles :

• Chaque ligne du graphique d’empreintes (FPC) se développe à un prix spécifique.
• L’indicateur de volume bid-ask (offre-demande) affiché dans la cellule.
• L’order flow : les chiffres verts indiquent des achats agressifs et les chiffres rouges des ventes agressives.

Remarque* : le point de contrôle (POC) est le prix auquel s’est produit le plus grand volume de trading sur chaque empreinte.

Si nous décomposons le graphique d’empreintes (FPC), extrait d’ Exochart, nous pouvons observer deux choses :

• Les offres (bids) sur le côté gauche
• Les demandes (asks) sur le côté droit

Vous pouvez commencer à vous faire une idée de la relation entre le volume des offres et des demandes.

Si un vendeur agressif veut entrer sur le marché, il doit faire une offre. À l’inverse, un acheteur agressif ne peut pas attendre qu’un ordre à cours limité (limit order) soit exécuté, il doit demander l’exécution de l’ordre au marché (market order). L’ensemble de ce processus est reflété dans le graphique d’empreintes (FPC).

Les FPC pour anticiper offre, demande et PRIX !

Lorsque les acheteurs se montrent plus agressifs, le chiffre passe au vert. Cela signifie qu’il y a plus d’acheteurs que de vendeurs. Inversement, lorsque les vendeurs sont plus agressifs, le nombre sur l’empreinte devient rouge. 

Les prix évoluent lorsqu’il y a un déséquilibre (imbalance) entre l’offre et la demande. En tant que trader, nous devons nous attacher à reconnaître ces déséquilibres.

Lorsque vous voyez des accumulations successives mettant en évidence ces déséquilibres (imbalances), cela montre généralement que les acteurs du marché (acheteurs ou vendeurs) deviennent plus agressifs. Nous pouvons ainsi chercher à qualifier les trades en fonction de l’endroit où ces déséquilibres se produisent.

Par exemple, si l’empreinte (footprint) montre un imbalance des achats dans la partie inférieure du range, cela représente généralement un niveau potentiel de support.

Cependant, si nous voyons un imbalance important des achats en haut de la bougie, cela peut indiquer des longs piégés et un possible renversement.

Il en va de même, à l’inverse, en cas d’imbalance à la vente.

Analyse de l’Order Flow = Analyse Technique ?

Compte tenu de l’approche utilisée pour l’analyse des flux d’ordres, certains pourraient croire qu’il s’agit d’une autre forme d’analyse technique, mais ce n’est pas tout à fait exact.

L’analyse technique dépend de l’utilisation d’outils qui sont programmés mathématiquement pour faire une hypothèse sur l’endroit où les changements de prix peuvent se produire, par exemple l’outil de retracement de Fibonacci est couramment utilisé pour l’analyse technique.

D’autre part, l’analyse de l’order flow permet aux traders de voir comment le marché évolue en temps réel, grâce aux informations statistiques fournies mentionnées précédemment. L’analyse de l’order flow vous permet donc de prendre des décisions immédiates en connaissance de cause, ce qui, mis en parallèle avec les instruments d’analyse technique, renforce les capacités d’un trader à minimiser les pertes et à maximiser les gains.

Analyse de l’Order Flow : Avantages

Si le prix est fonction de l’offre et de la demande, comme le suppose l’analyse technique, ce n’est pas tout. L’offre et la demande sont déterminées par les émotions des gens et leurs besoins actuels et futurs

L’analyse de l’order flow nous permet de voir clairement où les acheteurs et les vendeurs entrent sur le marché. Un diagramme d’order flow nous permet de déterminer la force des acheteurs et des vendeurs, de voir les creux et les sommets faibles, et plus encore. Essentiellement, il nous permet de prendre des décisions beaucoup plus éclairées.

Il nous permet également de voir ce qui se passe sur le marché à un moment précis, ce qui nous permet de tirer le meilleur parti des opportunités de trading lorsqu’elles se présentent.

Order Flow : Mon Avis et Conclusion

En conclusion, le trading en fonction de l’order flow présente de nombreux avantages :

• Il nous aide à voir quand le comportement du marché va changer au moment même où il se produit.
• Il nous montre les raisons pour lesquelles le prix a changé de direction à un niveau particulier.
• Il nous révèle les changements de dynamique dans l’offre et la demande, afin que vous sachiez si vous devez ou pas sortir d’un trade susceptible de devenir perdant.
• Il nous permet de déterminer le meilleur moment pour ouvrir un trade. 
• Il nous permet de trader avec beaucoup moins de risques et de stress.

Le trading en fonction de l’ order flow (OFT) élimine le bruit, permettant aux traders de se concentrer sur ce qui se passe sur le marché. Après tout, un graphique rempli d’une multitude d’indicateurs peut indiquer que le prix va augmenter, mais ce n’est pas nécessairement ce qui va se passer. De même, l’analyse fondamentale peut indiquer que le marché va corriger, mais ce qui semble devoir se produire n’est pas toujours, loin de là, ce qui se produira.

Si vous pensez que l’ Order Flow est un indicateur technique qui en vaut la peine, je vous recommande une formation qui va plus loin et qui est accessible à tous Order Flow & Footprints NV1 !

Vous vous sentez chauds pour analyser l’ Order Flow et en faire un Edge ?!

Alors, je vous recommande 2 sites :

1. Exocharts est le plus important et celui que j’utilise
2. Quantower est également une bonne solution

Si il vous manque encore quelques notions, je vous invite à une petite relecture ! J’ai également un tuto sur Youtube susceptible de vous donner un petit coup de main avec quelques cas pratiques ! Pour plus de formation trading gratuite, il y a ma formation trading gratuite bien sur. Peut être que mes formations gratuites sur le Market Profile et le Volume Profile vous intéressent également …